印度央行嚴(yán)厲打擊金融科技初創(chuàng)企業(yè)

過(guò)去兩年，印度的金融科技初創(chuàng)企業(yè)從高知名度的外國(guó)投資者那里籌集了超過(guò)150億美元的資金。幾乎所有的金融科技初創(chuàng)企業(yè)，長(zhǎng)期以來(lái)都以貸款為最終目的。本周，印度央行的一份通知給這個(gè)生態(tài)系統(tǒng)帶來(lái)了麻煩，仔細(xì)審查放貸資質(zhì)。

【資料圖】

印度儲(chǔ)備銀行已經(jīng)通知數(shù)十家金融科技初創(chuàng)公司，它禁止使用信貸額度為非銀行預(yù)付支付工具（PPI）--例如預(yù)付卡--充值的做法，此舉引起了許多金融科技初創(chuàng)公司的恐慌--以及對(duì)其生存的威脅，并導(dǎo)致一些人將該決定與某國(guó)去年對(duì)金融服務(wù)公司的打壓相提并論。包括Slice、Jupiter、Uni和KreditBee在內(nèi)的幾家初創(chuàng)公司長(zhǎng)期以來(lái)一直使用PPI許可證來(lái)發(fā)行卡片，然后為其配備信貸額度。金融科技公司通常與銀行合作發(fā)卡，然后與非銀行金融機(jī)構(gòu)合作，或利用自己的NBFC部門(mén)向消費(fèi)者提供信貸額度。

央行的通知沒(méi)有指明任何初創(chuàng)企業(yè)的名字，人們普遍認(rèn)為它幾乎影響到了所有人，包括那些也使用類(lèi)似機(jī)制向客戶(hù)提供貸款的先買(mǎi)后付公司。亞馬遜支付、Paytm Postpaid和Ola Money也很謹(jǐn)慎，因?yàn)樵S多人認(rèn)為他們也可能受到影響。"這項(xiàng)規(guī)則非常令人困惑和奇怪，"一位金融科技創(chuàng)始人在匿名的情況下說(shuō)，以避免惹惱RBI官員，"RBI在這里的意思是，不要在PPI上加載信用額度。目前PPI的運(yùn)作方式是，資金最終流向商戶(hù)。你現(xiàn)在說(shuō)，NBFC不能給商戶(hù)提供信貸額度，他們的錢(qián)只應(yīng)該流向客戶(hù)的銀行賬戶(hù)。"

這位創(chuàng)始人補(bǔ)充說(shuō):"這種新的立場(chǎng)有可能抹去金融科技行業(yè)在過(guò)去五年中發(fā)生的所有創(chuàng)新，該行業(yè)在過(guò)去兩年中吸引了超過(guò)150億美元的投資，投資方包括紅杉印度和東南亞、Tiger、Insight Partners、Accel和Lightspeed Venture Partners等數(shù)十家知名的支持者?，F(xiàn)在金融技術(shù)領(lǐng)域的每個(gè)人的工作方式，可能有一個(gè)分離度，即資金首先進(jìn)入支付網(wǎng)關(guān)，資金被轉(zhuǎn)給商家。一些銀行采用同樣的策略已經(jīng)有十年了！"

金融科技初創(chuàng)企業(yè)相信，銀行已經(jīng)游說(shuō)印度央行作出這一決定，采用了古老的策略，即在職者喊冤，并依靠監(jiān)管機(jī)構(gòu)來(lái)挽救局面。

長(zhǎng)期以來(lái)，央行對(duì)那些收取高額利息并要求提供最低限度的客戶(hù)信息以加入和脅迫客戶(hù)的貸款機(jī)構(gòu)表示擔(dān)憂(yōu)。政府機(jī)構(gòu)在過(guò)去兩年中聲稱(chēng)，其中一些公司可能在從事洗錢(qián)計(jì)劃。一位匿名的業(yè)內(nèi)人士說(shuō)。"有些人在猜測(cè)，在發(fā)放PPI許可證時(shí)，RBI明確表示不將其作為信貸工具發(fā)放。隨著PPI+BNPL的組合，PPI途徑現(xiàn)在被用作信用卡的替代品或提供無(wú)縫的BNPL，RBI可能不會(huì)同意。"據(jù)說(shuō)，新規(guī)則影響的不僅僅是這種高利貸和小打小鬧的玩家，而是所有人。經(jīng)紀(jì)公司的分析師寫(xiě)道："我們認(rèn)為這項(xiàng)規(guī)定可能會(huì)對(duì)參與這項(xiàng)業(yè)務(wù)的金融科技公司產(chǎn)生重大影響，對(duì)銀行來(lái)說(shuō)是有利的，因?yàn)樗麄兛梢栽诟?jìng)爭(zhēng)較少的情況下進(jìn)一步加快銀行卡的收購(gòu)。"

許多人認(rèn)為，金融科技初創(chuàng)企業(yè)的存在，是因?yàn)樗麄冋业搅藢⒔鹑诎菪詭Ыo數(shù)百萬(wàn)用戶(hù)的方法，這是RBI長(zhǎng)期以來(lái)歡迎的事情，如果你不提出來(lái)，銀行會(huì)很感激。PPI模式匯集了兩個(gè)受監(jiān)管的實(shí)體，使貸款人能夠以較低的成本向客戶(hù)提供信貸，極大地增加了能夠獲得信貸的人的范圍。金融科技資深人士Himanshu Gupta解釋說(shuō)："在傳統(tǒng)的個(gè)人貸款模式中，貸款人將錢(qián)直接存入銀行賬戶(hù)。因此，當(dāng)消費(fèi)者花掉這筆錢(qián)時(shí)，貸款人不賺任何錢(qián)，但在信用額度模式支持的PPI工具中，金融科技初創(chuàng)企業(yè)在每筆付款中都能賺取交換收入，這一比例可高達(dá)1.8%。這意味著，與純粹的"個(gè)人貸款進(jìn)入銀行"模式相比，他們有可能以較低的成本向消費(fèi)者提供信貸?！?/p>

印度的信用局?jǐn)?shù)據(jù)簿很薄，南亞市場(chǎng)的大多數(shù)個(gè)人不值得貸款。因此，銀行不向大多數(shù)印度人提供信用卡或貸款。金融技術(shù)公司使用現(xiàn)代的核銷(xiāo)系統(tǒng)向客戶(hù)貸款，并使用監(jiān)管套利的迷宮來(lái)運(yùn)作。一些人認(rèn)為，央行現(xiàn)在做出決定可能只是太晚了。金融科技公司在印度為800多萬(wàn)客戶(hù)提供服務(wù)，如果沒(méi)有明確的規(guī)定，這些客戶(hù)大多沒(méi)有義務(wù)遵守目前的還款期限，這將給公司帶來(lái)巨大壓力。

此外，不同初創(chuàng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的NBFC是受監(jiān)管的實(shí)體。如果RBI真的想打擊PPI作為信貸工具的使用，那么他們真的應(yīng)該考慮給初創(chuàng)公司發(fā)放信用卡牌照，而RBI至今還沒(méi)有這樣做。同時(shí)，據(jù)熟悉此事的人說(shuō)，投資者正受到驚嚇，許多正在進(jìn)行新一輪融資的初創(chuàng)公司開(kāi)始看到一些風(fēng)險(xiǎn)投資公司退縮。一些業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，印度央行正在對(duì)貸款人和廣大金融科技公司進(jìn)行打擊。(另一方面，印度政府所有的銀行SBI銀行的股票在央行發(fā)出通知后已經(jīng)飆升了14%以上）。

Macquarie 寫(xiě)道："我們認(rèn)為RBI對(duì)發(fā)放數(shù)字銀行牌照并不熱衷，這從RBI行長(zhǎng)最近的聲明中可以看出。在過(guò)去幾個(gè)月里，RBI一直對(duì)金融科技公司持嚴(yán)厲態(tài)度，并一直主張加強(qiáng)監(jiān)管。我們認(rèn)為，信息很明確，金融科技公司將越來(lái)越多地受到更多的監(jiān)管，印度央行的2025年支付愿景文件也談到要研究在印度進(jìn)行支付的各種費(fèi)用，以進(jìn)一步鼓勵(lì)數(shù)字應(yīng)用，我們認(rèn)為這意味著有可能降低各種支付費(fèi)用，以鼓勵(lì)更多的應(yīng)用。在我們看來(lái)，金融科技行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)顯然在增加，到目前為止，對(duì)該行業(yè)的監(jiān)管一直是較為放松。"

企業(yè)家們正爭(zhēng)先恐后地向RBI反映他們的擔(dān)憂(yōu)。至少有三個(gè)實(shí)體，包括印度數(shù)字貸款人協(xié)會(huì)和印度支付委員會(huì)（PCI）（屬于游說(shuō)團(tuán)體印度互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)協(xié)會(huì)），正在寫(xiě)信給RBI和各部委，以消除他們的擔(dān)憂(yōu)。在周四的網(wǎng)絡(luò)電話(huà)會(huì)議上，幾十位金融科技官員討論了他們應(yīng)該告知RBI的共同理由。據(jù)參加電話(huà)會(huì)議的人說(shuō)，他們的一些迫切要求包括將新規(guī)則的時(shí)限延長(zhǎng)6個(gè)月，并向中央銀行確定整個(gè)金融科技行業(yè)是 "負(fù)責(zé)任的，并試圖做正確的事情"。

金融科技公司還試圖詳細(xì)解釋他們的商業(yè)模式，并提出理由說(shuō)明為什么應(yīng)該允許那些完全按照了解客戶(hù)的任務(wù)來(lái)運(yùn)作的人繼續(xù)下去。但在一些變化或明確性到來(lái)之前，預(yù)計(jì)會(huì)出現(xiàn)大的干擾。Tiger Global支持的Jupiter和Azim Premji"s PremjiInvest支持的KreditBee已經(jīng)暫時(shí)停止了客戶(hù)在其預(yù)付卡上進(jìn)行任何交易。

如何構(gòu)建付費(fèi)會(huì)員的 Web3 社區(qū)？

來(lái)源：medium

給以社區(qū)為中心的 Web3 會(huì)員項(xiàng)目的創(chuàng)始人的快速業(yè)務(wù)提示

出于娛樂(lè)和職業(yè)原因，我最近幾天、幾周和幾個(gè)月都在越來(lái)越深入地探索在線社區(qū)的世界。我偶然發(fā)現(xiàn)了大量的研究和報(bào)告，它們都試圖描述隨著 Web 3 的到來(lái)而發(fā)生的巨大轉(zhuǎn)變和變化，Web 3的定義仍然是開(kāi)放的，但它非常強(qiáng)調(diào)去中心化、NFT 和在線社區(qū)。雖然消費(fèi)者尋求擁有更少的實(shí)物產(chǎn)品，但另一方面，消費(fèi)者想要更值得信賴(lài)的環(huán)境，這個(gè)環(huán)境中的數(shù)據(jù)所有權(quán)以及如何處理數(shù)據(jù)可以完全掌握在消費(fèi)者自己手中；去中心化技術(shù)使消費(fèi)者能夠真正的擁有數(shù)字自我。積極參與緊密在線社區(qū)的消費(fèi)者也發(fā)揮著至關(guān)重要的作用，當(dāng)他們決定成為社區(qū)的一部分并真的成為社區(qū)的一員，也意味著他們將建立社區(qū)的初始價(jià)值，充當(dāng)社區(qū)共同創(chuàng)造者的代理人，迭代地塑造他們所共屬的項(xiàng)目、共有的未來(lái)和共同產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)和路線圖。

Web3基于區(qū)塊鏈技術(shù)并受去中心化和創(chuàng)造性主權(quán)原則的驅(qū)動(dòng)，正在徹底改變客戶(hù)與數(shù)字平臺(tái)的互動(dòng)方式。

以下是直接取自 Heather Parady 的播客“Web 3.0 中的社區(qū)建設(shè)者”中的一系列筆記和想法。感謝 Heather Parady 和 Tony Whatley 分享知識(shí)并為本文提供了靈感。

目的

建立社區(qū)的原因也是目的——共同的信念，而不是為了成為特定領(lǐng)域的某種權(quán)威。

會(huì)員模式和貨幣化

會(huì)員資格不適用于所有產(chǎn)品；不要強(qiáng)求

貨幣化應(yīng)該考慮，但它不一定是主要目標(biāo)，它可以以不同的形式出現(xiàn)：例如，讓其他品牌/公司有可能在你的平臺(tái)上投放廣告，而不一定要向所有會(huì)員要錢(qián)

一旦商業(yè)模式和利潤(rùn)率明確，就很容易與其他垂直行業(yè)復(fù)制業(yè)務(wù)會(huì)員資格

當(dāng)價(jià)值主張高于免費(fèi)門(mén)票時(shí)，會(huì)員會(huì)看到價(jià)值并考慮支付額外費(fèi)用以獲得額外的功能和福利；關(guān)鍵人物（我不會(huì)稱(chēng)這些人是影響者，我更愿意稱(chēng)他們?yōu)閾碛袩崆榈淖冯S者）是提出高附加值內(nèi)容所必需的

不同客戶(hù)的角色

免費(fèi)的訪客仍然是客戶(hù)；免費(fèi)會(huì)員也是必須像對(duì)待黃金一樣對(duì)待的珍貴客戶(hù)，因?yàn)樗麄儗⑻峁V告機(jī)會(huì)，傳播你的品牌知名度，最終其中一些將成為付費(fèi)會(huì)員

價(jià)值

僅是發(fā)布內(nèi)容是不夠的；內(nèi)容不等于價(jià)值；價(jià)值是你可以實(shí)施的有形事物，甚至是你以前不了解的事物；勵(lì)志meme沒(méi)有增加價(jià)值；從戰(zhàn)略上講，你需要有為客戶(hù)帶來(lái)成果的內(nèi)容；勵(lì)志廢話(huà)不起作用；對(duì)某事的教育是有價(jià)值的

你需要始終如一地建立在你的結(jié)果和承諾的基礎(chǔ)上，所以這必須是行動(dòng)，而不僅僅是嘴皮子功夫

社區(qū)的作用

社區(qū)建設(shè)和培育是一個(gè)長(zhǎng)期的過(guò)程

社區(qū)不僅僅是 jpeg 圖片，而是圍繞具有影響力的想法和項(xiàng)目形成的[1]

社區(qū)的需要是雙向的；不要刻意追求“追隨者”的商業(yè)模式

價(jià)值不僅在于建立品牌與會(huì)員之間的紐帶，還在于建立會(huì)員之間的紐帶

企業(yè)的新角色

品牌要成為謙遜的仆人：在 Web3 中，是顛倒的金字塔結(jié)構(gòu)。品牌更多地轉(zhuǎn)向協(xié)調(diào)、促進(jìn)互動(dòng)和最大化生態(tài)系統(tǒng)價(jià)值。這就是我從 Web3 的角度看待會(huì)員制演變的方式

會(huì)員制的演變，以 Web3 為視角。

營(yíng)銷(xiāo)策略

與付費(fèi)廣告相比，更可取的策略是舉辦現(xiàn)場(chǎng)活動(dòng)、AMA（ask me anything，隨意問(wèn)）、網(wǎng)絡(luò)研討會(huì)、現(xiàn)場(chǎng)見(jiàn)面和問(wèn)候等；這些活動(dòng)不應(yīng)該token化，它們的唯一目的是加強(qiáng)成員之間的聯(lián)系。

金融

了解財(cái)務(wù)狀況，如何以社區(qū)為中心完成交易，不僅是企業(yè)能夠生存的底層基礎(chǔ)，更是企業(yè)能夠蓬勃發(fā)展的底層基礎(chǔ)。

問(wèn)答

如何讓會(huì)員保持興奮？

為初學(xué)者提供引人入勝且相關(guān)的內(nèi)容；與社區(qū)的目標(biāo)保持一致。總會(huì)有人離開(kāi)，也總會(huì)有新人加入。

如何增加會(huì)員？

這是個(gè)有機(jī)的過(guò)程，通過(guò)增加贈(zèng)品、增長(zhǎng)付費(fèi)元素（與標(biāo)準(zhǔn)廣告相比，投資回報(bào)率更高）可以拉動(dòng)新的會(huì)員。

如何遠(yuǎn)離雜音？

以身作則：舉例說(shuō)明你在內(nèi)部和外部嘗試創(chuàng)建的內(nèi)容；展示理想的會(huì)員是什么樣的，或者社區(qū)需要的會(huì)員是什么樣的。

應(yīng)該辭職去從事社區(qū)建設(shè)的全職工作嗎？

對(duì)于社區(qū)而言，關(guān)鍵是建立盡可能自動(dòng)化的流程。

結(jié)論

由于 Web3 技術(shù)和應(yīng)用程序的力量，新興公司和知名品牌越來(lái)越多地嘗試去建立中心化在線社區(qū)，他們需要首先嘗試創(chuàng)造價(jià)值，而不是專(zhuān)注于提取價(jià)值。

大多數(shù) NFT 所有者會(huì)表示，社區(qū)發(fā)展本身就具有價(jià)值，并且應(yīng)該是 NFT 價(jià)值最重要的組成部分之一。為了能夠創(chuàng)建一個(gè)強(qiáng)大的社區(qū)，必須首先創(chuàng)建一個(gè)引人注目的價(jià)值提供來(lái)吸引他們。只要能夠創(chuàng)建一個(gè)由品牌擁護(hù)者和布道者組成的團(tuán)體，他們會(huì)為項(xiàng)目“鼓與吹”，會(huì)聚集其他潛在的成員，最終發(fā)展出忠實(shí)的追隨者，產(chǎn)生不可抗拒的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)。

為了促進(jìn)參與，必須把人們聯(lián)系在一起。當(dāng)你將這些額外的“節(jié)點(diǎn)”連接到網(wǎng)絡(luò)時(shí)，網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)就會(huì)發(fā)生，從而提高全部現(xiàn)有節(jié)點(diǎn)的價(jià)值，放大網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)。

最后

專(zhuān)注于在社區(qū)內(nèi)建立關(guān)系，意識(shí)到作為項(xiàng)目發(fā)起人所扮演的新角色，你就是指導(dǎo)者、促進(jìn)者和協(xié)調(diào)者，而不是固執(zhí)己見(jiàn)的獨(dú)裁者。

資源：

[1] 資料來(lái)源：Justin Peyton 在 Metaverse 中的營(yíng)銷(xiāo) — CSO Wunderman Thompson APAC，2022 年 1 月 18 日。

關(guān)鍵詞： 印度央行嚴(yán)厲打擊金融科技初創(chuàng)企業(yè)如何構(gòu)建付費(fèi)會(huì)員的